French
DeutschРинкова аномалія — Вікіпедія
Ринкова аномалія (або ринкова неефективність) — це викривлення ціни та/або ставки дохідності на фінансовому ринку, яке суперечить гіпотезі ефективного ринку.[1][2]
Під ринковою аномалією як правило розуміють:
- структурні фактори, такі як несумлінна конкуренція, відсутність прозорості ринку, дії регулятора, тощо;
- поведінкові упередження економічних агентів (дивись: поведінкова економіка);
- Календарні ефекти, наприклад ефект січня.
Аномалії можуть стосуватися основних економічних основ[3] капіталу, технічних правил трейдингу та календарних економічних подій.
Фундаментальні аномалії включать ефект вартості, ефект маленької капіталізації (акції з низьким коефіцієнтом ціна/прибуток та компанії з малою капіталізацією мають кращі результати, ніж індекс в цілому) та аномалія низької волатильності. Календарні аномалії включають динаміку доходів на акції рік від року або місяць від місяця, а технічні аномалії включають ефект моментуму.
- ↑ чи є деякі відомі інвестиційні стратегії дуже простими, щоб їх прийняти? (англ) [Архівовано 27 червня 2014 у Wayback Machine.] на Seeking Alpha
- ↑ Ринкова аномалія (англ). Архів оригіналу за 22 листопада 2014. Процитовано 29 червня 2014.
- ↑ Fundamental Stock Market Anomalies. Архів оригіналу за 1 грудня 2014. Процитовано 29 червня 2014.
- Аномалії та ринкова ефективність [Архівовано 4 листопада 2019 у Wayback Machine.]
- Аномалії фінансового ринку (англ) [Архівовано 26 листопада 2013 у Wayback Machine.]
 | Це незавершена стаття з фінансів. Ви можете допомогти проєкту, виправивши або дописавши її. |
 | Це незавершена стаття з економіки. Ви можете допомогти проєкту, виправивши або дописавши її. |